Admiral Markets Group sastāvā ir sekojošas kompānijas:

Admiral Markets Pty Ltd

Regulē Austrālijas vērtspapīru un investīciju komisija (ASIC)
Mājaslapa pieejama tikai angļu valodā
TURPINĀT

Admiral Markets Cyprus Ltd

Regulē Kipras vērtspapīru un biržu komisija (CySEC)
Mājaslapa pieejama tikai angļu valodā
TURPINĀT

Admiral Markets AS

Regulē Igaunijas finanšu uzraudzības iestāde (EFSA)
Mājaslapa pieejama tikai angļu valodā
TURPINĀT

Admiral Markets UK Ltd

Regulē Lielbritānijas Financial Conduct Authority (FCA)
TURPINĀT
Piezīme: aizverot šo logu neizvēloties kompāniju, jūs piekrītat turpināt ar FCA (Lielbritānija) regulāciju.
Piezīme: aizverot šo logu neizvēloties kompāniju, jūs piekrītat turpināt ar FCA (Lielbritānija) regulāciju.
Uzraudzība fca

Finanšu tirgus un tā veidi

Lasīšanas laiks: 10 minūtes

Finanšu tirgos vērtspapīri tiek tirgoti gan valsts, gan globālā līmenī. Tirgus dalībnieki pērk un pārdod finanšu instrumentus, lai gūtu peļņu ar pēc iespējas mazākiem riskiem. Daudzi treideri cenšas koncentrēties uz vienu finanšu tirgus veidu, piemēram, akciju tirgu vai starptautisko valūtu tirgu Forex, taču svarīgi, lai treiderim būtu visaptverošas zināšanas par visiem finanšu tirgiem, jo tie var ietekmēt viens otru. Šajā rakstā apskatīsim svarīgākos finanšu tirgus, izskaidrojot to globālo lomu.

Finanšu tirgus veidi

Kas ir finanšu tirgus?

Finanšu tirgus savā būtībā neatšķiras no citiem tirgiem: preces un produkti tiek pirkti un pārdoti. Taču atšķirībā no dārzeņu, apģērbu vai datoru apmaiņas pret vietējo valūtu, finanšu tirgi ir vērsti uz finanšu vērtspapīru, produktu un instrumentu pirkšanu, pārdošanu un turēšanu. Finanšu tirgi pēdējo desmitgažu laikā ir pieauguši eksponenciāli un tagad piedāvā daudzus finanšu instrumentus.

Šeit ir svarīgākie:

  • valūtu tirgus: Foreign Exchange, Forex vai FX;
  • kapitāla tirgus: akciju un obligāciju tirgi;
  • atvasināto instrumentu tirgus: piemēram, CFD, nākotnes līgumi, opcijas;
  • preču tirgus: ietver zeltu, sudrabu, naftu u.c. izejvielas;
  • naudas tirgus: īstermiņa parādu tirgi;
  • kriptovalūtu tirgus: Bitcoin un citas kriptovalūtas;
  • hipotekāro kredītu tirgus: ilgtermiņa aizdevumi;
  • apdrošināšanas tirgus: kāds cits uzņemas risku pret samaksu (prēmiju).

EUR/USD finanšu tirgusAvots: Admiral Markets MT5SE, EUR/USD, D1 grafiks. Datu diapazons no 2018. gada 11. decembra līdz 2019. gada 29. jūlijam. Lūdzu, ņemiet vērā, ka pagātnes dati negarantē nākotnes veiktspēju!

Daži no šiem finanšu tirgiem pēc savas būtības ir orientēti ilgtermiņā, citi - īstermiņā, bet var būt arī abu variantu apvienojums. Piemēram, hipotekārais tirgus ir tāds, kurā notiek daudzi ilgtermiņa aizdevumi, savukārt naudas tirgus ir vērsts uz īstermiņu. Forex, akcijas, CFD un izejvielas var tirgot gan īstermiņā, gan ilgtermiņā. Profesionāli treideri var pieņemt lēmumu investēt vai spekulēt, atkarībā no savas pieejas un tirdzniecības stila.

Finanšu tirgi kalpo svarīgam mērķim ekonomikā un piedāvā sešas pamatfunkcijas:

  • cenu noteikšana;
  • likviditāte;
  • efektivitāte (piemēram, darījumu izmaksas);
  • tradicionālais aizņēmums un kreditēšana;
  • informācija par līdzekļu plūsmu;
  • risku sadale un diversifikācija.

Finanšu iestādes palīdz atvieglot līdzekļu plūsmu un apriti pasaules tirgos un finanšu sistēmā kopumā. Tās ir komercbankas, investīciju bankas, Centrālās bankas, apdrošināšanas sabiedrības, brokeri un pat nebanku finanšu iestādes (piemēram, kredītsavienības).

Kā izvēlēties labāko brokeri Latvijā 2019. gadā?

Akcijas un ETF

Finanšu tirgus mūsdienās H2

Varētu teikt, ka finanšu tirgus ir starptautiskās tirdzniecības un visas pasaules ekonomikas galvenais dzinējspēks pēdējo 100 gadu laikā. Īpaši pēdējos 25 gadus, kad finanšu tirgi kļuva vēl sarežģītāki, izsmalcinātāki un nozīmīgāki. 21. gadsimta sākumā pasaules finanšu tirgi kļuva dinamiskāki un strauji mainījās. Mūsdienās ir mazāk biržu kontroles, kapitāla plūsmas kontroles, vairāk globālo finanšu darījumu un vairāk dažādu maksājumu sistēmu.

Tāpat notika arī strauja kustība starptautisko kapitāla plūsmu ziņā - jaunu finanšu instrumentu (piemēram, kriptovalūtu) un jaunu digitālo tehnoloģiju attīstība. Kopumā tas sabiedrībai deva vieglāk pieejamus un attīstītākus finanšu tirgus. Iepriekš nosauktās izmaiņas ir attiecināmas uz finanšu tirgiem kopumā, taču katram finanšu tirgum ir atsevišķas tendences. Mēs apspriedīsim dažas tendences attiecībā uz Forex un akciju tirgiem.

Forex tirgus

Forex tirgus pēdējo desmitgažu laikā ir kļuvis ļoti populārs un pēdējo 30 gadu laikā piedzīvojis milzīgu tirdzniecības apjoma pieaugumu:

  • 1977. gads - 5 miljardi ASV dolāru;
  • 1987. gads - 600 miljardi ASV dolāru;
  • 1992. gads - 1 triljons ASV dolāru;
  • 2001. gads - 1,5 triljoni ASV dolāru;
  • 2007. gads - 3 triljoni ASV dolāru;
  • 2010. gads - 4 triljoni ASV dolāru;
  • 2013. gads - 5,3 triljoni ASV dolāru;
  • 2017. gads - 5,5 triljoni ASV dolāru.

Kā redzat, Forex tirdzniecības apjoms 40 gadu laikā ir pieaudzis 1000 reizes. No 2001. gada līdz 2017. gadam tas palielinājās par 267% un no 2010. gada līdz 2017. gadam - par 40%. Šie iespaidīgie izaugsmes rādītāji liecina tikai par to, cik nozīmīgs mūsdienās ir ārvalstu valūtu tirgus.

Akciju tirgus

Vēl viena tendence redzama globālajos akciju tirgos, kur ASV akciju tirgi, salīdzinot ar citām pasaules daļām, ir kļuvuši daudz svarīgāki. ASV akciju tirgus 20. gadsimtā bija galvenais "uzvarētājs", liecina grāmata "Optimistu triumfs" ("Triumph of the Optimists" (2002), Elroy Dimson, Paul Marsh, Mike Staunton). Grāmatas autoru pētījumi liecina, ka pēdējo 100 gadu laikā ir notikušas trīs būtiskas izmaiņas:

  • ASV panāca tirgus dominanci;
  • biržas tika konsolidētas;
  • ilgtermiņa tirgus nozaru rotācija.

Lūk, grafiki, kas atspoguļo informāciju, kas attiecas uz pasaules akciju tirgiem 1900-tajos un 2000-tajos gados.

Akciju tirgus 1900Avots: Investopedia - ''Triumph of the Optimists - Dimson, u.c.''

Šie grafiki parāda, kā ASV akciju tirgi pieauga no 22% tirgus daļas 1900. gadā līdz 47% 2000. gadā, kad to īpatsvars dubultojās un gandrīz sasniedza 50%. Vēl viena valsts, kuras akciju tirgus pieauga, bija Japāna: īpatsvars palielinājās no 4% līdz 13%.

Vairums citu reģionu zaudēja tirgus daļu. Apvienotās Karalistes īpatsvars akciju tirgos samazinājās no 12% līdz 8%, bet Eiropas valstu īpatsvars samazinājās no 25% līdz 13%. Dažas valstis no saraksta pazuda, savukārt citas pirmo reizi iekļuva sarakstā.

Kanāda 1900. gadā šajā sarakstā nebija, bet 2000. gadā tai bija jau 2% akciju tirgus daļas. "Citām valstīm" 20. gadsimtā izdevās saglabāt 7%, savukārt "jaunie tirgi" 2000. gadā bija pārņēmuši jau 6% no pasaules akciju tirgus.

Akciju tirgus 2000Avots: Investopedia - ''Triumph of the Optimists - Dimson,u.c..''

Laikā no 1900. līdz 2000. gadam būtiski mainījās uzņēmējdarbības nozares. Tās nozares, kuras bija ļoti spēcīgas 1900. gadā, piemēram, dzelzceļu nozare, zaudēja būtisku tirgus daļu gadsimtu vēlāk. Dzelzceļu nozares īpatsvars akciju tirgū samazinājās no 62,8% 1900. gadā līdz 0,2% 2000. gadā, bet dzelzs, ogļu un tērauda pārstrādes nozares īpatsvars nokritās no 5,2% līdz 0,3%. Tādu nozaru kā, piemēram, bankas, finanses, un mazumtirdzniecība, īpatsvars pasaules akciju tirgos strauji pieauga.

Dažām nozarēm, kas 2000. gadā bija lielas, nebija nekādas tirgus daļas 1900. gadā. Informāciju tehnoloģijas 2000. gadā sasniedza 23.1% īpatsvaru akciju tirgū, kaut gan šī industrija bija pavisam jauna. Farmācija, apdrošināšana un daudznozaru industrijas arī piedzīvoja lielu pieaugumu savās akcijās. Protams, pagājušā gadsimta tendencēm nav jāatkārtojas arī šajā gadsimtā.

Par laimi, tirgus dalībniekiem nav jāzina, kā nākotne izskatīsies pēc 100 gadiem. Viņi var izvēlēties tirgot īsākos laika posmos, piemēram, vienu tirdzniecības dienu, nedēļu vai mēnesi. Galu galā ir vieglāk saprast, ko finanšu tirgi varētu darīt īstermiņā, nevis ilgtermiņā, it īpaši analizējot visu gadsimtu.

ASV ekonomisko sektoru īpatsvars 1900. gadā

Sektors

1900

2000

Atšķirība

Dzelzceļš

62.8%

0.2%

-62.6%

Bankas un finanses

6.7%

12.9%

6.2%

Raktuves

0.0%

0.0%

0.0%

Tekstili

0.7%

0.2%

-0.5%

Dzelzs, ogles, tērauds

5.2%

0.3%

-4.9%

Alkoholiskie dzērieni

0.3%

0.4%

0.1%

Komunālie pakalp.

4.8%

3.8%

-1.0%

Telegrāfi, telefoni

3.9%

5.6%

1.7%

Apdrošināšana

0.0%

4.9%

4.9%

Cits transports

3.7%

0.5%

-3.2%

Ķīmiskā rūpniecība

0.5%

1.2%

0.7%

Pārtikas rūpniecība

2.5%

1.2%

-1.3%

Mazumtirdzniecība

01.%

5.6%

5.5%

Tabaka

4.0%

0.8%

-3.2%

Mazais bizness 1900. g.

4.8%

62.4%

57.6%

KOPĀ

100.0%

100.0%


Avots: Investopedia - ''Triumph of the Optimists - Dimson, u.c.''


ASV ekonomisko sektoru īpatsvars 2000. gadā

Sektors

2000

1900

Atšķirība

Informācijas tehnoloģijas

23.1%

0.0%

23.1%

Bankas un finanses

12.9%

6.7%

6.2%

Farmācija

11.2%

0.0%

6.2%

Telekomunikācijas

5.6%

3.9%

1.7%

Mazumtirdzniecība

5.6%

0.1%

5.5%

Nafta un gāze

5.2%

0.0%

5.2%

Daudznozaru industrijas

5.1%

0.0%

5.1%

Apdrošināšana

4.9%

0.0%

4.9%

Komunālie pakalp.

3.8%

4.8%

-1.0%

Sabiedriskie mēdiji

2.5%

0.0%

2.5%

Alkoholiskie dzērieni

0.4%

0.3%

0.1%

Raktuves

0.0%

0.0%

0.0%

Mazais bizness 2000. g.

19.7%

84.2%

-64.5%

KOPĀ

100.0%

100.0%


Avots: Investopedia - ''Triumph of the Optimists - Dimson, u.c,''

Admiral Markets

Finanšu tirgu kopsavilkums

Šī daļa sniegs kopsavilkumu par dažādiem finanšu tirgus veidiem, kuri tika minēti iepriekš.

Forex tirgus

Kā jau iepriekš minēts, Forex tirgus izaugsme un tā tirdzniecības apjoms pēdējos 40 gados ir fenomenāli pieaudzis: no 5 miljardiem ASV dolāru 1977. gadā, līdz vairāk nekā 5 triljoniem ASV dolāru 2017. gadā. Vairāki faktori, kas sekmēja šo tendenci:

  • moderni datori;
  • lielāka cenu volatilitāte (svārstīgums);
  • vieglāka piekļuve finanšu tirgiem, izmantojot brokeru pakalpojumus;
  • vairāk tirdzniecības palīgrīku un piekļuves informācijai.

Forex ir tirgus veids, ko iecienījuši treideri, kuri dod priekšroku īstermiņa un vidēja termiņa tirdzniecības iespējām.

Atvasināto instrumentu tirgus

Atvasinātie finanšu instrumenti ir vērtspapīri, kas ir piesaistīti pamata aktīvam un dažkārt tiek izmantoti kā riska ierobežošanas (hedžēšanas) darījumi pret cenu svārstībām. Opcijas, nākotnes līgumi un CFD (cenu starpības līgumi) visi ir atvasināti finanšu instrumenti. Spekulanti var izmantot šos instrumentus, lai minimizētu riskus vai arī riskētu vairāk, gūstot lielāku peļņu.

Izejvielu tirgus

Izejvielu tirgū ir tādas "cietās" preces kā zelts, nafta un "mīkstās" preces, piemēram, lauksaimniecības un lopkopības produkti. Investori un treideri var piedalīties izejvielu tirdzniecībā tiešā veidā, iegādājoties preču krājumus, vai netieši, iegādājoties opcijas, nākotnes vai cenu starpības līgumus.

Kapitāla tirgus

Kapitāla tirgi ietver akciju un obligāciju tirgus (gan privātā, gan publiskā sektora obligācijas). Pastāv primārais tirgus, kurā uzņēmumi un valdības emitē jaunus vērtspapīrus, un sekundārais tirgus, kur tiek tirgoti jau emitēti vērtspapīri un obligācijas.

Apdrošināšanas un hipotekāro kredītu tirgus

Hipotekāro kredītu tirgū apgrozās ilgtermiņa aizdevumi, kas paredzēti īpašuma iegādei. Šos aizdevumus var tirgot sekundārajos hipotekārajos tirgos. Apdrošināšanas tirgi ietver apdrošinātāju un apdrošināto, kur apdrošinātā riskus uzņemas apdrošinātājs, saņemot par to noteiktu samaksu: prēmiju. Apdrošināšanas sabiedrībām ir ievērojamas skaidras naudas rezerves, ko tās iegulda akcijās, obligācijās un atvasināto instrumentu tirgos.

Naudas tirgus

Naudas tirgi operē ar ļoti īsa termiņa parādiem un ietver vietējās komercbankas un Centrālās bankas. Bankas likviditātes nolūkos aizdod viena otrai līdzekļus īstermiņā un Centrālā banka bieži darbojas, kā pēdējās iespējas aizdevējs.

Kriptovalūtu tirgus

Lai gan tas ir jauns tirgus, Bitcoin un citas kriptovalūtas pārņēma mēdiju virsrakstus 2017. gada beigās, kad spēcīgs cenu svārstīgums izraisīja cenu strauju vērtības pieaugumu. Blokķēdes (blockchain) tehnoloģija un "kripto rakšanas" sistēma izraisīja augošu interesi par kriptovalūtu tirgu.

Kā šis tirgus attīstīsies, kā tas iespaidos finanšu tirgus kopumā un vai tas var radīt lielāku pievienoto vērtību patērētājiem un finanšu sistēmai, noskaidrosim nākotnē.

Finanšu tirgus - tirdzniecības platforma

Vislabākā tirdzniecības platforma Forex un CFD tirdzniecībai, iespējams, ir MetaTrader 5 Supreme Edition. Treideri var izmantot skalpēšanas stratēģijas dažādiem finanšu instrumentiem, tostarp Forex, CFD un akciju indeksiem. MetaTrader piedāvā tirdzniecības platformu, kas ir ne tikai viegli lietojama, bet arī vienkārši uztverama. Ja vēlaties uzzināt vairāk par tirdzniecību, ieteicams izlasīt arī citus mūsu rakstus un apmācības materiālus.

Secinājumi - finanšu tirgus

Ar laiku vairums cilvēku apzinās, ka ir nepieciešams dažādot ienākumu veidus un ir kādi, kuri kavējas investēt, jo domā, ka investīcijas iespējamas tikai ar lielu sākuma kapitālu, bet tā tas gluži nav, jo ikviens saprātīgs investors pārbauda savu ideju vispirms uz virtuāliem līdzekļiem bez riska un tikai tad, kad apguvis investīciju pamatus, sāk investēt ar reālu, bet minimālu naudu, līdz iegūst pārliecību un spējas investēt nopietni.

Kompānijā Admiral Markets finanšu instrumentu tirdzniecību iespējams uzsākt ar 200€ sākuma kapitālu. Reālo akciju vai pat ETF fondu piedāvājumi pārspēj jebkuras komercbankas cenrādi!

Piedāvājam arī bezmaksas ievadsemināru Rīgas centrā: K. Valdemāra ielā 8. Iepazīstināsim ar investīciju iespējām, MetaTrader platformu, Admiral Markets uzņēmumu un pakalpojumiem, kurus sniedzam jau 18 gadus!

Admiral Markets
Lasiet arī:

Par Admiral Markets

Admiral Markets investīciju uzņēmumi, kuri darbojas zem Admiral Markets preču zīmes, ir vadošie tiešsaistes finanšu instrumentu tirdzniecības pakalpojumu sniedzēji un piedāvā Forex, indeksu, izejvielu, akciju, obligāciju un kriptovalūtu CFD tirdzniecības investīciju pakalpojumus.

Šis materiāls nav uzskatāms par personīgu piedāvājumu, ieteikumu vai aicinājumu pirkt vai pārdot jebkuru finanšu instrumentu. Tā kā apstākļi laika gaitā var mainīties, šāda tirgus analīze nevar tikt uzskatīta par uzticamu indikatoru šī brīža un nākotnes sniegumam. Pirms investīciju lēmumu pieņemšanas, aicinām konsultēties ar neatkarīgu finanšu padomnieku, lai pārliecinātos, ka izprotat saistītos riskus.

Risku atruna

CFD ir sarežģīti finanšu instrumenti un tiem ir augsts risks attiecībā uz strauju naudas zaudēšanu sviras finansējuma dēļ. 77% no Admiral Markets UK Ltd. privātajiem ieguldītājiem savos kontos zaudē naudu, veicot CFD tirdzniecību. Jums būtu jāapsver tas, vai izprotat, kā CFD darbojas, un vai jūs varat atļauties uzņemties augsto naudas zaudēšanas risku.